（一）财务会计对利率风险的管理作用

1.资产负债管理。这种方法是商业银行在对未来利率准确预测的基础上合理配置资产和负债的数量和期限，达到规避或利用利率波动的目的。常用的有缺口分析法，在进行计算时需要获得敏感性资产和敏感性负债的数额，而它们均源自财务报表，即是会计核算的结果，受到会计准则的影响。

目前，国际财务报告准则在不断的修订之中。就分类而言，金融资产将由四分类法变为三分类法。以浮动贷款为例，现在作为贷款核算，以摊余成本计量；未来会因存在“修正的经济关系”而以公允价值计量且价值变动记入到其他综合收益。若将目前商业银行的相关贷款从摊余成本计量归入公允价值计量，将导致公允价值计量的金融资产占总金融资产的比重大增，从而极大地影响到浮动贷款的账面价值。就减值而言，由已发生损失模型转换为预期信用损失模型，将要求提前确认贷款损失，而非等到触发事件的发生，进而会降低贷款的账面价值。可见，会计准则的变化将会影响资产负债的账面价值，导致风险模型计算结果的不同，最终可能会对风险管理的决策产生影响。

2.套期会计。早期会计准则全面使用历史成本计量属性，无法满足套期使用的衍生工具的核算。为了揭示风险，相关准则要求对金融工具进行全面披露。后来，研究发现公允价值对衍生工具的有效性，要求采用公允价值进行披露。随着金融工具确认和计量准则的不断完善，衍生工具由表外披露变为表内核算。但现行准则只是假设套期关系是“静态”的，没有增加新敞口且套期组合中的敞口不能被移除或替代。事实上，这些开放式组合的敞口由于新敞口增加及原有敞口移除而不断变化。风险管理人员在决策时并不区分“老敞口”和“新敞口”，而是根据最新的开放式风险净敞口选择相应的对策。现行套期会计要求并未与之保持一致，会计结果通常不能向财务报表使用者提供与风险管理一致的信息，这也限制了会计结果信息的相关性。为此，国际会计准则理事会发布了《动态风险会计处理方法》（征求意见稿）。

财务会计与风险管理密切相关，一方面财务会计需要根据风险管理的行为进行相应的会计核算，充分揭示和报告风险情况；另一方面，会计准则如何真实准确地反映所核算的对象也会影响到风险决策。

（二）管理会计对利率风险管理的作用

1.成本分析。成本分析是管理会计的基础，也是实施管理会计的核心内容。商业银行的成本主要包括利息支出、手续费支出、营业税金及附加、业务及管理费、资产减值损失、营业外支出和所得税费用。其中，利息支出和业务及管理费占比最高，对商业银行也非常重要。

利息支出按照成本性态分析属于变动成本，其数额与吸收存款量成正比，但因存款的类别和期限不同而有所不同。为调动商业银行组织核心低成本负债的主动性和积极性，商业银行可以通过采用内部资金转移价格（FTP）实施传导。一方面可以将利率风险归集到资金管理中心进行控制，另一方面引导资金的来源部门和运用部门进行业务发展。各级机构计算各种存款FTP与吸储利率之差，按照从高到低排序，尽可能多地选择利差高的存款。对于一些议价能力较强的存款，如同业存款、协议存款等负债业务，以FTP为上限，按照内外部利差进行营销。通过FTP的实施，商业银行能计算出每笔存款盈亏平衡时的最高成本，掌握存款利率上浮的最高限额，有助于商业银行改善资金来源渠道，优化负债结构。

业务及管理费主要由人工费用、场地费（包括房租、水电费）、折旧费、事务费（包括交通费、营销费）构成。为提高成本分解的准确性和可靠性，商业银行应选择作业成本法，将间接费用更准确地分配到各成本核算单元，实现成本精准核算。具体而言，首先确认作业中心，寻找到资源动因，接着对这些间接费用分配和汇总，最后采用如标准成本法等进行成本分析和控制，最终达到减少成本的目的。

2.定价管理。定价管理是利率市场化下商业银行生存和发展的前提，合理而有竞争力的定价会使商业银行在市场竞争中处于有利的地位。目前，绝大多数商业银行采用的定价方法是成本加成，即产品的价格需要覆盖成本与费用、风险损失和目标利润。管理好风险会影响到价格，也能获得风险溢价。一般而言，商业银行在定价时需要考虑以下两方面。

一是客户情况。不同的客户采用不同的定价策略，体现差异化的战略。目前，商业银行的客户主要有三类：大中客户、小微企业和零售客户。根据“二八法则”，大中客户能为商业银行带来丰厚的效益，成为争抢对象。在利率市场化背景下，大中客户具有较强的议价能力，对银行的贷款等资产价格比较敏感，利率上浮难度较大，贷款可能会亏损。因此，商业银行应分析综合收益，即贷款收益、存款收益和中间业务收益，在保证同业竞争力的基础上，积极争取贷款定价主动权。小微企业往往因风险高、流程复杂等原因很难获得银行的眷顾。但随着银行竞争的加剧，小微企业成为银行获得风险溢价的主要收入来源。商业银行需要在保持一定的风险范围内，适当提高贷款的价格补偿风险，获得超额收益。零售客户一般具备有抵质押物、风险低、经济增加值较高等特点，是市场化条件下商业银行的良好客户。在大力发展个人贷款业务的基础上，商业银行可以积极推动定价水平较高的个人非住房贷款业务。

二是银行生息资产的匹配。信贷资产与非信贷资产（如同业借款、拆放同业）是利息收入的主要来源。与信贷资产相比，非信贷资产主要是用于满足金融机构资金的需求，其价格受到市场资金量供求关系的影响，风险控制也比较容易。在有限的资本约束下，两者存在互拆的关系。所以，在资金使用时，应考虑两者的收益。当信贷资产因竞争程度以及风险等因素获得收益低于非信贷资产时，商业银行可以将更多的资金投向收益较高的产品。所以，合理安排两者的投放比例可以提高经济效益。

3.业绩考核。目前普遍采用的考核方法有经济增加值、关键业绩指标法和平衡计分卡法等。随着利率风险的加大，考核体系中可以增加指标以及提高比例权重。就国内大中型商业银行而言，总分支模式是现行的主要组织架构，它能有效地传导总行的政策，但也往往忽略了基于责任中心的考核体系以及非财务指标的使用。因此，需要各级部门应明晰责任中心，对前台利润中心引入价值创造指标考核，对资产管理部门引入定价能力考核，对产品管理部门核定产品创收目标，对后台保障部门考核成本控制及风险控制。同时，积极探索平衡计分卡考核方法的实施，以及对财务指标有实质性影响的市场、客户、流程优化、学习成长等非财务指标的采用，应及时监控将来业务发展所需的能力提高和风险状况，以实现短期目标和长期目标的结合。

责任编辑 鲍双双