摘要:
2010年起,EVA作为一项重要指标进入国资委的绩效考核体系,随后,各大型国企纷纷按照EVA考核指标建立相关评价体系。借助财务信息化平台,建立基于EVA的预算管控体系,可以实现年度预算执行情况的实时监控,为管理层提供及时、准确、可视化、智能化的管理和决策依据,引导责任人不断朝目标方向努力和迈进。
一、如何构建基于EVA的预算管控指标体系
1.分析EVA驱动因素和业务动因。所谓EVA驱动因素是指决定EVA大小的直接因素,具备一定的综合性,并反映企业经营某一重要方面,其多为财务指标。进一步追踪与这些指标相对应的业务板块,可以挖掘出影响具体业务是否发生、发生多少的因素,即EVA的业务动因。构建基于EVA的预算管控体系,应提炼出本公司EVA直接驱动因素(财务指标),通过对EVA的预算项目逐一分析,找到业务动因,落实责任部门,提炼出与企业价值创造直接相关的部门,并深入分析其职责与EVA的关联度,进而明确各责任单元提升EVA的具体举措。
2.设计EVA预算管控指标体系。企业应在分析EVA驱动因素和业务动因的基础上,建立3个级次的指标群:一是财务指标群。通过拟定EVA与预算指标的函数关系,明确决定EVA的财务指标。二是业务指标群。包含两个...
2010年起,EVA作为一项重要指标进入国资委的绩效考核体系,随后,各大型国企纷纷按照EVA考核指标建立相关评价体系。借助财务信息化平台,建立基于EVA的预算管控体系,可以实现年度预算执行情况的实时监控,为管理层提供及时、准确、可视化、智能化的管理和决策依据,引导责任人不断朝目标方向努力和迈进。
一、如何构建基于EVA的预算管控指标体系
1.分析EVA驱动因素和业务动因。所谓EVA驱动因素是指决定EVA大小的直接因素,具备一定的综合性,并反映企业经营某一重要方面,其多为财务指标。进一步追踪与这些指标相对应的业务板块,可以挖掘出影响具体业务是否发生、发生多少的因素,即EVA的业务动因。构建基于EVA的预算管控体系,应提炼出本公司EVA直接驱动因素(财务指标),通过对EVA的预算项目逐一分析,找到业务动因,落实责任部门,提炼出与企业价值创造直接相关的部门,并深入分析其职责与EVA的关联度,进而明确各责任单元提升EVA的具体举措。
2.设计EVA预算管控指标体系。企业应在分析EVA驱动因素和业务动因的基础上,建立3个级次的指标群:一是财务指标群。通过拟定EVA与预算指标的函数关系,明确决定EVA的财务指标。二是业务指标群。包含两个方面:对财务指标产生直接影响的业务动因(指标)、预算项目或KPI;对财务指标产生长期影响的业务指标或行动方案。三是预算控制分析指标群。重在年度预算执行情况分析、公司财务战略完成状况分析,其目的是使财务指标与非财务指标相互作用、相互均衡。指标群设置完成后,企业应据此设计具体指标体系,将其融入EVA的4个驱动杠杆中(盈利、资产运营、资本结构、发展),通过对主营业务收入、支出、投资额度、资本结构的反复试算,揭示各驱动因素提升EVA的有效程度并提供实现各驱动因素的管控方案。
二、如何应用EVA预算管控指标体系
构建EVA预算管控指标体系,其目的在于应用。笔者认为,可以在以下几个方面深化其应用。
1.应用于预算辅助编制。目前各公司通行的预算编制模式主要是针对单一的预算项目进行的,如固定资产原值、累计折旧、在建工程等。而EVA指标体系的预算模型采用会计平衡原理,对基期数据通过调整分录计算预算期期末数据,如,要想确认当期固定资产原值的增加,必须找到与其对应的科目和发生额。通过这一原理对现行预算模式的编制结果进行复核,有利于提升预算编制的准确性,减少出现逻辑性错误的可能。这对于基层单位尤其是预算编制基础较差的单位更有意义。
2.应用于财务稽核评价。公司财务稽核评价的主要工作可以归纳为在线稽核、专项稽核、行业对标、风险管控等几个方面。将财务稽核评价的内容与EVA指标体系建立对应关系,可以得到三方面的融合点:一是行业对标可以直接从EVA指标体系取得数据,用于定期分析比较。二是可以通过财务指标预警提示财务风险,进而分析业务层面的风险。三是可以以EVA指标体系分析的结果为线索,拟定专项稽核主题。通过上述融合,一方面可以有效提升财务稽核评价工作的效率,另一方面可以增强EVA指标体系的效用。
3.应用于业务管理。充分利用EVA管控指标体系的考核结果,采用内部管理报告的形式,形成针对各个职能部门的包含业务计划编制、预算执行、预算差异及其形成原因分析、考核等方面的完整报告体系,不仅可以应用于公司各单元的业绩考核,建立更为科学合理的奖惩机制,而且可以推动下属单位、各职能部门完善业务计划的编制工作,寻求业务动因指标化的新突破。
责任编辑 周愈博