摘要:
在公司发行的债券中,有一类是可赎回债券,这类债券规定借款人有权根据自己的意愿,在到期日前提前赎回债券。债券发行后,如果市场利率趋于下降,公司认为提前购回旧债券有利,而且不使公司的现金流量因此而受到重大影响,通常会采用以较低的利率发行新债券获得现金的方式来赎回旧债券。
公司赎回旧债券时支付给债务人的价款,加上发行新债券代替旧债券所发生的杂项调换成本(如手续费等)称为再取得价格;旧债券的面额加上(减去)未摊销的溢价(折价)与未摊销的发行成本(债券代理发行的手续费、印刷费等)之间的差额,为旧债券的净持有成本,或称净赎回额;再取得价格与净赎回额之差,如为正值,则为债券赎回损失;如为负值,则为债券赎回利得。
下面举一实例来说明如何对该种业务进行会计处理(略去发行新债券获得现金的会计处理)。
例:某公司1901年1月1日发行了100张面值为1000元的债券,票面利率为10%,每年付息一次,1910年12月31日到期,发行时市场利率为12%,发行价格为每张债券887元,公司对债券的溢折价用实际利率法摊销,发行成本为5000元,1905年因为市场利率下降(假设降到9%),公司决定于该年12月31日发行利率较低的新债券以获得现...
在公司发行的债券中,有一类是可赎回债券,这类债券规定借款人有权根据自己的意愿,在到期日前提前赎回债券。债券发行后,如果市场利率趋于下降,公司认为提前购回旧债券有利,而且不使公司的现金流量因此而受到重大影响,通常会采用以较低的利率发行新债券获得现金的方式来赎回旧债券。
公司赎回旧债券时支付给债务人的价款,加上发行新债券代替旧债券所发生的杂项调换成本(如手续费等)称为再取得价格;旧债券的面额加上(减去)未摊销的溢价(折价)与未摊销的发行成本(债券代理发行的手续费、印刷费等)之间的差额,为旧债券的净持有成本,或称净赎回额;再取得价格与净赎回额之差,如为正值,则为债券赎回损失;如为负值,则为债券赎回利得。
下面举一实例来说明如何对该种业务进行会计处理(略去发行新债券获得现金的会计处理)。
例:某公司1901年1月1日发行了100张面值为1000元的债券,票面利率为10%,每年付息一次,1910年12月31日到期,发行时市场利率为12%,发行价格为每张债券887元,公司对债券的溢折价用实际利率法摊销,发行成本为5000元,1905年因为市场利率下降(假设降到9%),公司决定于该年12月31日发行利率较低的新债券以获得现金用于赎回旧债券,已知该公司对旧债券持有人支付的价款为每张债券1039元,同时发生杂项调换成本1000元。则该业务所产生的损失或利得情况可计算如下(单位:元):
再取得价格(1039×100+1000)104900
净赎回额
债券面值 100000
减:未摊销折价 (7209)
未摊销发行成本(5000×5/10) (2500)90291
债券赎回损失14609
相应的会计分录如下:
借:应付债券——可赎回债券(面值) 100000
债券赎回损失 14609
贷:银行存款 104900
应付债券——债券折价 7209
递延资产——债券发行成本 2500
假设每张债券的赎回价格为890元,则有债券赎回利得产生,计算如下(单位:元):
再取得价格(890×100+1000)90000
净赎回额
债券面值100000
减:未摊销折价 (7209)
未摊销发行成本(5000×5/10) (2500)90291
债券赎回利得(291)
相应的会计分录如下:
借:应付债券——可赎回债券(面值) 100000
贷:银行存款 90000
应付债券——债券折价 7209
递延资产——债券发行成本 2500
债券赎回利得 291
责任编辑 温彦君